Весна 1921 года. Между недавно овдовевшей светской дамой Альмой Малер и «анфан террибль» венской художественной сцены, экспрессионистом Оскаром Кокошкой завязывается бурный роман. Оскар считает Альму своей музой, пользуясь ее энергией для творчества, но не слишком нуждаясь в ней в повседневной жизни. Его собственническое к ней отношение мешает Альме в реализации собственных амбиций — состояться как композитор. Их нездоровые отношения начинают вредить обоим героям, угрожая самому их существованию.
«Мастер и муза» — биографическая драма о разрушительной любви Альмы Малер и Оскара Кокошки.